Một năm sau, Kristen Parker chuyển đến nhà mới trên phố Elm, gặp ác mộng và tự làm mình bị thương. Cô bị đưa vào bệnh viện tâm thần Westin Hills, nơi cô cùng Joey, Taryn, Roland, Phillip, Jennifer, Will, và bác sĩ Neil, cùng cô phụ tá Nancy Thompson, người có kinh nghiệm đối đầu Freddy, tìm cách sống sót khỏi tên quái vật.

Jake Scully, sau khi mất vai diễn và bạn gái, nhận công việc trông nhà ở Hollywood Hills. Anh phát hiện một người phụ nữ nhảy múa qua kính thiên văn, nhưng rồi chứng kiến cô bị sát hại. Điều này đẩy Scully vào thế giới ngầm của ngành giải trí người lớn, cùng với nữ diễn viên phim khiêu dâm Holly Body, tìm kiếm câu trả lời.