Jiang Si và Yao Wu, hai người lớn lên ở trại trẻ mồ côi, bị chia cắt sau hỏa hoạn. Yao Wu trở thành kẻ móc túi dưới sự bảo trợ của một chú Jianghu, còn Jiang Si là viên cảnh sát. Tại Thượng Hải những năm 1930 đầy hỗn loạn, hai gia đình Qiao và Fan đối đầu. Boss Fan phẫn nộ vì Boss Qiao được bầu chọn, thuê Ding Li thương lượng với Tan Sheng. Con gái nhà Qiao, Wannong, lại yêu Fan Baoguang, người được dùng để chống lại gia đình cô.